Condiciones de la Inversión

C. CONDICIONES DEL PRÉSTAMO (ENTRE SOCIEDAD VEHÍCULO E INMOBILIARIA DON LAUTARO SpA)

Esta sección detalla la relación contractual entre la SPV (que representa a los inversionistas) y la Inmobiliaria que recibe los fondos.

• Instrumento: Pagaré suscrito por Inmobiliaria Don Lautaro SpA a favor de la Sociedad Vehículo (SPV).
• Monto del Préstamo: Monto total que se recaude en la ronda de financiamiento.
• Tasa de Interés: 0,7% mensual en UF
• Plazo: 24 meses, contados desde la fecha de suscripción del pagaré, una vez finalizada exitosamente la ronda de financiamiento.
• Pagos: Intereses mensuales. El capital se devuelve en una sola cuota al vencimiento del plazo. El capital se devuelve en una sola cuota al vencimiento del plazo, en UF.

D. CONDICIONES DE LA INVERSIÓN (ENTRE INVERSIONISTA Y SOCIEDAD VEHÍCULO)

Esta sección detalla la relación contractual entre el Inversionista y la SPV en la que invierte.

• Instrumento de inversión: Contrato SAFE, que se convierte en acciones de la Serie A de la Sociedad Vehículo (SPV).
• Plazo de recaudación (Ronda): La ronda de financiamiento tendrá una duración máxima de 60 días desde la publicación del proyecto en la plataforma My Way.
• Rentabilidad objetivo para el inversionista:  0,7% mensual en UF (equivalente a una rentabilidad total objetivo de UF + 16,8% en 24 meses). Esta rentabilidad proviene de los intereses que paga la Inmobiliaria a la SPV, los cuales se distribuyen a los inversionistas como dividendos.
• Flujo de pagos al inversionista: La SPV distribuirá los dividendos de forma mensual. El capital invertido se restituirá al final del plazo de 24 meses en Unidades de Fomento, una vez que la Inmobiliaria haya pagado el pagaré.

·       Distribución de dividendos y devolución de capital: Las acciones de la Serie A de la SPV otorgan a sus titulares un derecho a dividendo. Esto implica los intereses percibidos por la SPV provenientes del Pagaré suscrito con la Inmobiliaria serán destinados con prioridad a pagar los dividendos a los inversionistas de la Serie A, hasta completar la rentabilidad objetivo.

Una vez finalizado el plazo del Pagaré y habiendo la Inmobiliaria restituido el monto principal del préstamo a la SPV, se procederá a la devolución de la totalidad del capital invertido a los accionistas de la Serie A. Habiéndose cumplido con el pago de la rentabilidad objetivo y la devolución del capital.

·       Mecanismo de salida y término del ciclo de la inversión: Una vez que la Sociedad Vehículo haya cumplido con la totalidad de los pagos de dividendos que representen la rentabilidad objetivo y la devolución del capital invertido, se considerará finalizado el objeto de la participación del inversionista en la sociedad.

Para materializar el cierre del ciclo de manera ordenada, se establece el siguiente mecanismo de opción de compra a favor de la SPV:

o   Derecho de la SPV: La Sociedad Vehículo tendrá el derecho de recomprar la totalidad de las acciones de la Serie A.

o   Precio Simbólico: Al tratarse de un mecanismo de cierre administrativo (una vez que el inversionista ganó su interés y recuperó el capital invertido), el precio de la acción para esta recompra será de $0,00001 por acción.

o   Obligación de Venta: Los accionistas de la Serie A aceptan, al ingresar a la inversión, la obligación de vender sus acciones en un plazo de 15 días corridos desde que la SPV notifique por escrito el ejercicio de esta opción.

Este mecanismo permite que los administradores recuperen el control total de la SPV para proceder a su disolución una vez que la inversión financiera ya fue liquidada y pagada.

• Beneficio por inversión temprana: Para incentivar la participación temprana, los inversionistas que suscriban el SAFE en las etapas iniciales de la ronda de 60 días recibirán un mayor número de acciones de la Serie A de la SPV, lo que se traduce en un beneficio sobre la rentabilidad.

El mecanismo del SAFE premia a quienes invierten primero mediante la acumulación diaria de una Tasa de Descuento (referencial del 0,7% mensual).

Este descuento se aplica al precio de la acción al momento de la conversión. Por lo tanto, quien invierte antes acumula un mayor descuento, lo que le permite adquirir las acciones a un precio más bajo que los inversionistas que invierten después en el proyecto.

Al pagar un precio menor por acción, el inversionista que invierte más temprano recibe una mayor cantidad de acciones en la SPV por el mismo monto de inversión. Al tener más acciones, tendrá derecho a recibir una porción mayor de los dividendos (intereses del préstamo) distribuidos por la SPV, incrementando así su rentabilidad efectiva final.

E. PROCEDIMIENTO DE CIERRE DE LA RONDA DE FINANCIAMIENTO

• En caso de éxito (alcanzar el monto objetivo dentro de los 60 días): Se procederá con la conversión del SAFE en acciones y la firma del pagaré entre la SPV y la Inmobiliaria, dando inicio al plazo del préstamo de 24 meses.
• En caso de no alcanzar el monto mínimo: Si al finalizar los 60 días no se alcanza la Inversión Mínima, se producirá un "Evento de Terminación" y se restituirá al Inversionista el Monto de Inversión aportado, en pesos, sin reajustes de ningún tipo y sin costos para él.

F. INDICADORES Y CONTROLES PARA EL INVERSIONISTA

El Inversionista podrá monitorear el desarrollo del proyecto y el pago de la deuda a través de:

• Plataforma My Way: Acceso a un panel personal donde se informará sobre el estado de la inversión, fechas de pago y montos recibidos.
• Comunicaciones Periódicas: My Way comunicará las actualizaciones relevantes relacionadas con el cumplimiento de las obligaciones de pago y el avance de las obras de urbanización.

G. FACTORES DE RIESGO Y NIVEL RECOMENDADO

Toda inversión conlleva riesgos. El Inversionista declara conocer y aceptar los riesgos inherentes, entre los que se incluyen:

• Riesgo de Incumplimiento del Deudor: Existe la posibilidad de que la Sociedad Inmobiliaria experimente dificultades financieras que retrasen o impidan el pago del capital o los intereses. Este riesgo se encuentra mitigado por la existencia de la garantía inmobiliaria del proyecto.
• Riesgo de liquidez: La inversión está pactada a un plazo de 24 meses, contados desde la conversión del SAFE, durante el cual el capital no podrá ser retirado.
• Riesgo de Mercado Inmobiliario: Aunque la garantía cubre el valor del préstamo, una caída significativa en el mercado inmobiliario podría afectar el valor de los activos en garantía y dificultar su liquidación en un eventual proceso de ejecución.

Este proyecto es aconsejable para inversionistas con un perfil de riesgo conservador a moderado, que busquen una rentabilidad fija en UF con un horizonte de inversión de mediano plazo (24 meses) y que comprendan los riesgos asociados al mercado inmobiliario.

****Este documento es un prospecto informativo. La inversión se formaliza mediante la aceptación de los Términos y Condiciones de My Way y la suscripción de toda la documentación necesaria para materializar la inversión. My Way no presta asesoramiento financiero; la decisión de invertir es exclusiva del Usuario.